(這篇文章主要寫給對加密貨幣不熟的初學者,老手可以直接略過無妨)
近年來,加密貨幣的議題甚囂塵上,如臉書、Telegram 都想過要推出自家的加密貨幣,
當然過程中遭遇諸多刁難,但也顯見加密貨幣的影響力日漸擴大,連國際知名公司也想要進入這塊市場:
- 臉書的加密貨幣之旅由原先的盛大宣布,到宣布暫緩發行,讓人不勝唏噓
- Telegram 的加密貨幣之途也並不順遂,受到政府壓力干預而被迫中止開發
根據富比士旗下 Investopedia 的數據顯示:截至 2020年 6 月底,市面上大型加密貨幣的總價值便高達 2,518 億美元,並且持續成長中。
不過對於大多數人來說,加密貨幣或「區塊鏈」的入門門檻太高,背後有不少專業知識。
一般來說,這件事沒什麼問題。人非完人,本來就不可能什麼都懂。
但如果在這樣的狀態下,卻又對「投資/投機加密貨幣」很感興趣,那可能就會出現問題了--不少人因為貪圖加密貨幣的高報酬,結果卻因為知識或判斷不足,導致被詐騙上當。
因此這篇文章想和大家談談加密貨幣的基本概念,教大家如何避開加密貨幣的騙局,整理目前市面上值得信賴的大型加密貨幣交易所,希望未來不會再有人成為詐騙底下的犧牲者。
文章目錄
一、加密貨幣的起源
加密貨幣最早是由比特幣之父--中本聰(Satoshi Nakamoto)在 2008 年時所提出。
其核心概念便是「去中心化」,讓買賣雙方可以直接交易,避免中間商的剝削,以及不會受到人為與政策因素而導致幣值漲跌(例如量化寬鬆、貿易制裁等等)。
有不少人認為,加密貨幣的出現象徵著社會對銀行這類中間商收取手續費的不滿,以及對政府能肆意調整匯率的反抗。

二、區塊鏈、加密貨幣、挖礦
有兩種方式可以獲得加密貨幣:
- 透過在區塊鏈(BlockChain)中挖礦獲得
- 透過金錢購買
加密貨幣是建立在區塊鏈上,最初用來作為「手續費(Gas)」的用途,兩者的關係密不可分。
最初的區塊鏈是從比特幣上發展的。
在比特幣的網路中存在著許多區塊,每個區塊中都紀錄多筆交易資料,這些區塊串聯在一起就成為了所謂的「區塊鏈」。
在比特幣網路中,一個區塊能記錄約 2,000 筆交易資料,每 10 分鐘則產生一個區塊。
每個區塊上會有一道「猜數字」的題目,要猜到對的數字這個區塊才會被加到比特幣的鏈上,這樣的過程中則透過大量電腦的算力才能解決,成功猜到數字的人就可以獲得系統發放的比特幣作為報酬--這樣的行為就被稱為「挖礦」。
但比特幣網路有個比較大的缺點,那就是一秒只能處理大概 7 筆交易資料,要知道一般的線上支付公司(如 VISA),每秒能處理 5,000~8,000 筆資料,
很顯然地,比特幣網路很難滿足現今大量的市場交易需求,這也是為什麼開始冒出其他性質的區塊鏈。
其中最為人所知的區塊鏈,就是由人稱 V 神的維塔利克·布特林(Vitalik Buterin)於 2015 年所推出的以太坊,最著名的特色就是添加上了「智能合約」(smart contract)的功能。
所謂的「智能合約」,意思是你可以在區塊上添加自己所寫的程式,並在以太坊的主鏈上直接執行,執行成本(手續費 Gas)會用以太幣來支付。
如果你想自己在電腦上部署自己的智能合約,可以參考我之前寫的技術教學文:
至於更多關於以太坊、智能合約、以太幣、Gas 的細節,在其黃皮書跟白皮書中有詳細記載,有興趣的可以自行參考:

三、區塊鏈的特色
區塊鏈的主要特色有以下幾點,相信有些你也聽過:
1. 不可竄改性
假鈔一直是社會上的嚴重議題,因為會引發人民恐慌,同時對該貨幣的信心下跌,
所以一旦當市面上流入大量的假鈔時,政府就必須要採取強力措施,以免喪失信任度導致該貨幣崩跌。
為了避免這樣的事情發生,區塊鏈具有「區塊不可竄改」的特性,以確保區塊鏈的運行是可受信任的。
不過 2018 年 巴西聖保羅大學的一位研究者指出:「只需要花 5,500 萬 ~ 8,500 萬美元,即可攻陷一個大型的區塊鏈,並從中獲利約 10 億美元。」
這裡面提到的是著名的 51% 攻擊,簡單的意思是:「只要有人掌握世界上 51% 的算力,就可以針對區塊鏈進行資安攻擊,並從中獲得利益。」
一般來說,常見的攻擊方式有 51%攻擊、女巫攻擊、自私挖礦、DDos 攻擊…等等。
之前有整理一篇區塊鏈資安論文,詳述上面數種攻擊方式,有興趣的人可以參考:
此外,近年來也發生不少起大型交易所,甚至是以太坊經典(ETC)遭受駭客攻擊的事件:
- 以太坊經典受到雙花攻擊! Coinbase:約3000萬台幣被雙重支付
- 以太經典又爆 51% 攻擊!作惡礦工獨力釀成分叉,逾 3,500 個區塊執行鏈重組 (ETC)
- 12 小時賺 1.7 億太香?以太坊經典 (ETC) 今再傳更大規模 51% 攻擊
總而言之,區塊鏈系統本身在設計上是具有「不可竄改性」沒錯,但畢竟是資訊系統,本身還是會面臨到資安攻擊的議題。
不過上述提到的駭客攻擊,其實是本來相當常見的資安攻擊手段,只是換一個系統來攻擊而已。
過去在 2017~2019 年,加密貨幣 / 區塊鏈確實發生不少起資安攻擊事件,甚至一度導致信任崩毀。
不過也正因為有這些前導事件攻擊,如今大多數的大型交易所、以及像比特幣以太幣之類的大型區塊鏈,都已經針對這些資安議題進行嚴謹的防範措施,如今要再攻克,難度係數已經大幅提升。
因此來到 2020 年,絕大多數的駭客(其實我更傾向用怪客 Cracker 的說法),反而轉往小幣及小型交易所來下手攻擊。
早期就創立並存活至今的加密貨幣及交易所,某方面來說已經建構出強而有力的資安壁壘。
2. 去中心化
(A) 資訊透明
資料不會特定儲存於某個伺服器中,每個人皆有權力儲存該區塊鏈的所有資料,
換言之,所有帳戶、交易資訊都會被記錄起來,一方面可以追查,另一方面駭客也較難去修改這些帳本,因為要一次性修改全球所有電腦上該區塊鏈主鏈上的帳本資料。
(B) 不受人為因素干預
加密貨幣不像一般貨幣(法幣)會受到央行與政府政策所影響。
如比特幣、以太幣的區塊鏈形式,就是具有中立性、不受特定國家、機構所控制的特性,但缺點是轉帳效率較差。
因此近年來也所謂的「半去中心化」的區塊鏈,如孫宇晨的 TRON,就是為了加快交易效率,但同時也失去部份去中心化的優點。
一般來說,加密貨幣匯率的高低是由市場供需法則所決定,而多數投資人還會進一步深入去研究這款加密貨幣的技術價值、以及未來潛在的應用價值。
不過需要留意的是,也有不少加密貨幣其實是為了「割韭菜」而創立的,等到幣值上漲到一定幅度後,創辦人或團隊就會大量賣出手中持幣,導致市場崩跌,也就是俗稱的「割韭菜」:
(C) 免除中間商、降低手續費成本
加密貨幣可以透過轉移金鑰的方式,讓交易雙方直接進行交易,
因此不需藉由銀行、交易所等中間商,能大幅減少交易轉帳時支付的手續費。
3. 總量限制
部份加密貨幣會對流通的數量進行限制,像是比特幣一開始就設好 2,100 萬枚的上限。
此外,部分交易所會透過銷毀自家發行的加密貨幣來減少供給量,以此手段來穩定價格,像是知名交易所幣安(Binance) 就定期會銷毀發行的 BNB 幣:
對不少人來說,去中心化、免除中間商剝削、不受政府操控,加密貨幣的存在符合他們心中貨幣的理想型態,這也是為什麼加密貨幣仍受到不少推崇的原因。
不過需要留意的是,市面上仍有不少小型的加密貨幣,背後蘊含著「割韭菜」的意圖,甚至打造出某些騙局來誆騙大眾。
4. 加密貨幣與一般貨幣的比較
以下為基本加密貨幣和一般貨幣(法幣)的比較,對區塊鏈的新手來說可以作為基本認知:

不過對有一定程度的老手而言,想必也清楚現在加密貨幣的應用層出不窮,
不同的區塊鏈都有其專屬特性與彈性,並不單純侷限在上述表格提及的特徵而已,有興趣的人可以再自行去深入研究一番。
四、加密貨幣價值的意義
1. 背後無實質資產支撐
巴菲特說過:「永遠不會接觸加密貨幣,因為它背後沒有任何支撐其價值的存在。」
在這位股市傳奇的眼中,認為一般的貨幣價值是源於該國所持有的黃金數量(金本位制),以及市場對該國經濟前景的信任,股票、期貨背後也都有著公司的獲利能力以及實際產品為它們的價值背書。但加密貨幣除了信任以外,看不到任何賦予它價值的因素存在。
這其實很容易理解,畢竟區塊鏈是建立在一連串虛擬的程式碼上。
今天人類說:「1 比特幣等於 30 萬台幣」,背後是建立在經濟學「供需法則」的基礎上,而經濟學的一切都是由「信任」為基底發展起來的。
最初的比特幣、以太幣即是如此。
不過隨著多年來的發展,如今也有不少加密貨幣採取和傳統金融一樣的做法,最知名的就是被稱為「穩定幣」的加密貨幣(如 USDT 泰達幣),背後就是儲備美元來賦予價值:
2. 目前認可加密貨幣的商家
目前世界正慢慢接受加密貨幣,不少店家及政府都公開表示認可加密貨幣作為支付的用途:
- 澳洲可口可樂自動販賣機接受比特幣付款。
- Coinbase 和 Visa 合作,推出信用卡 Coinbase Card--消費者可以在 Google Pay 上消費、或在歐洲 14 個國家(包含英國)刷卡購買日常用品。
- 2018 年,肯德基在加拿大推出加密貨幣主題的炸雞桶,客戶可以用比特幣付款。
- Bakkt 和星巴克合作,未來美國消費者可以用比特幣買咖啡。
- 美國聯邦法院公開承認加密貨幣屬於一種「金錢」(Money),華盛頓特區的律師們也表示願意接受加密貨幣作為報酬
- 奧地利政府透過以太坊發行 13.5 億美元的政府公債
- (歡迎大家在留言處補充)
時光荏苒,距離第一筆公開的加密貨幣交易已經十年了。
雖然目前加密貨幣還無法像一般紙鈔來得普及及流通性高,但在不少人的努力下,也逐漸讓讓大眾所接受。
還記得在 2017 ~ 2018 年的時候,身邊認識的朋友一聽到比特幣,就說那是「詐騙的玩意兒」;但到現在,就連 Visa、星巴克、可口可樂等國際企業,已經開始認可比特幣作為交易手段。
以「貨幣」而言,當能夠交易的產品越來越多時,才能真正體現它對人類的價值。
五、市場上值得信賴的加密貨幣
一個觀念:「規模越大,越值得信任」。
因此以下整理十種市面上市值最高、且廣為人知的加密貨幣:
- 比特幣(Bitcoin, BTC),市值約 2,047 億美元(額外有衍生出Bitcoin Cash、Bitcoin SV等加密貨幣)
- 以太幣(Ethereum, ETH),市值約 357億美元
- 泰達幣(Tether, USDT),市值約 100 億美元
- 瑞波幣(Ripple, XRP),市值約 100 億美元
- 比特幣現金(Bitcoin Cash, BCH),市值約 54 億美元,是由比特幣擴容所衍生出的加密貨幣
- 比特幣SV(Bitcoin SV, BCHSV),市值約 40億美元,是由比特幣擴容所衍生出的加密貨幣
- 萊特幣(Litecoin, LTC),市值約 36 億美元
- Crypto.com Coin(CRO),市值約 30 億美元
- 幣安幣(Binance Coin, BNB),市值約 29 億美元
- 柚子幣(EOS),市值約 28 億美元
- (資料取自於 2020/07/29 的 CoinMarketCap)
對於加密貨幣的新手而言,CoinMarketCap 是一個還不錯的網站,整理市面上所有的加密貨幣的資訊,包括幣種介紹、市值、支援的交易所。
當你今天如果看到一款新的「加密貨幣」,建議先查詢相關資料,做好初步的功課。
加密貨幣的投資,基本上還是很新的觀念,往往跟那款幣種的技術、應用、未來性息息相關。
如果你是什麼都不懂的新手,建議先從上面列出的加密貨幣開始接觸,起碼具有一定規模與悠久的歷史,較令人心安。
當然如果你是老手,便可以去關注更新的加密貨幣,像是最近很紅的 YIF(幣價超越比特幣)、SUSHI 壽司幣...等等。
或者由孫宇晨開發的 TRON 區塊鏈,也是當今世上數個大主鏈之一:
六、市場上值得信賴的交易所
好的交易平台,可以讓投資人無後顧之憂,不需要擔心交易所惡性倒閉的風險。
以下整理一些我認為值得信賴的投資平台,主要是根據資本額、規模大小、在哪些國家營運、用戶人數……作為參考依據。
(一) 全球大型加密貨幣交易所
1. 幣安(Binance)
為現在市面上交易量最龐大的加密貨幣交易所,日均交易量可達 54 億美元,
目前平台上提供近 400 種的加密貨幣可投資,也支援雙向交易(買空賣空皆可),槓桿最高可達 125 倍,但請視個人情況謹慎使用槓桿!
之前幣安曾經受到駭客攻擊過(當時並沒有一般投資者受到損害),因此開始會為用戶投保,若以後發生類似的駭客事件,客戶的損失也會有保險賠償金。
旗下有推出自家的加密貨幣:幣安幣(BNB),目前價值約 29 億美元,在加密貨幣排名第九。
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- 每年存款利息領 8 萬,定存台幣美金不如存 USDT?每年被動收入增加 6-8% 的方法!
註冊幣安帳號:https://www.binance.com/tw (較推薦)
2. Coinbase
最早提供加密貨幣交易服務的先驅者,經營方向以符合各地監管法規為主,
近幾年來與各國的監管機構、銀行配合,順利地打下歐、美、亞市場,甚至連以對加密貨幣監管嚴格著稱的日本也容許 Coinbase 進入其市場。
Coinbase 支援的加密貨幣比其他交易所來的少,約只有 60 餘種選擇可供投資,日均交易量可達 3 億美元。
有和 Visa 合作推出 Coinbase Card,且其安全性也得到 Google 的認可,
能夠綁定 Goole Pay ,於包含英國在內的 14 個歐洲國家使用加密貨幣購買日用品,目前正在積極拓展業務至其他地區。
同時,Coinbase 在區塊鏈也有亮眼的表現,今年 2 月時入選富比世區塊鏈 50 強,
一同入榜的還有 Google、Amazon、IBM、微軟等知名公司,可說是在區塊鏈中相當受到認可的一家公司。
2020 年 12 月 18 日,Coinbase 宣布已提交 IPO 上市申請書給 SEC。
註冊 Coinbase 帳號:https://www.coinbase.com/ (較推薦)
3. OKEx(歐科)
為世界三大加密貨幣交易所之一(另外兩家為幣安跟火幣網),日均交易量可達 17.8 億美元。
平台上目前有 385 種加密貨幣可供投資,最高可使用 100 倍槓桿,但請根據個人情況謹慎使用槓桿。
官網處設有學院頁面,會科普一些加密貨幣的相關知識。
2020 年 10 月 17 日,OKEx創辦人被抓,平台凍結用戶提幣。
註冊 OKEx 帳號:https://www.okex.com/ (較不推薦)
4. 火幣網
原先是中國最熱門的加密貨幣交易所,但隨著中國政府加大對加密貨幣的限制後,便將其主力業務範圍轉移至海外。
火幣網提供了近 400 種加密貨幣可供投資,日均交易量可達 51 億美元,
內部設有風險基金,若平台遭駭客入侵導致客戶有所損失,便會以該基金進行賠償。
旗下有發行自家的加密貨幣:火幣(HT),目前總市值約 3 億美元。
台灣曾出現冒用火幣網名義進行詐騙的案例,若要使用火幣平台進行投資,請確認是否為真正的火幣平台。
2020 年 11 月 03 日,火幣網第二把交椅被抓,用戶有提幣疑慮。
註冊火幣帳號:https://www.huobi.com/zh-hk/ (較不推薦)
(二) 台灣本土加密貨幣交易所
台灣本土的交易所,雖然沒有像全球性大型交易所知名,但起碼有受到台灣金管會的合法監管。
換言之,如果交易所出了什麼事,金管會是會出面干預監督及處理;同樣地,政府也有權限調閱這些交易所的所有出入金、交易紀錄,防範洗錢疑慮或逃漏稅。
對投資人來說,透過台灣合法的加密貨幣交易所出金是最方便的,並建議在每年稅務申報上要自主申報,因為稅務系統並不會自動把你的出金款項納入計算--如果是本金就無需申報;如果有投資獲利或海外報酬,請乖乖申報及繳稅。
因為政府有權限跟台灣合法交易所調閱你的金流紀錄,因此蓄意逃漏稅是有機會被查到的,並且會面臨補稅的罰則。
1. 幣託(BitoPro)
平台上目前提供 14 種加密貨幣可供投資,支援新台幣交易,可免去換匯時的手續費。
旗下有推出加密貨幣錢包 BitoEX ,為目前全台灣市佔率第一的加密貨幣錢包。
本身有與全家超商合作,可透過旗下的 BitoEX 至全家購買加密貨幣;或直接使用全家的 FamiPort 操作購買。
註冊幣託(BitoPro)帳號:https://www.bitopro.com/
2. ACE 王牌交易所(ACE Exchange)
台灣規模最大的加密貨幣交易所,旗下的 ABA 亞洲區塊鏈加速器有獲得經濟部中小企業處的核准補助。
平台上目前有 19 種加密貨幣可供投資,支援新台幣交易,可免去換匯時的手續費,
此外也有和台灣政府合作反詐騙,在安全性方面無虞。
本身有推出 Ace Point 點數制,每花費 1 元就能得到 1 點的Ace Point,可用來提升用戶等級,享受手續費優惠,點數無時效限制。
註冊 ACE 帳號:https://ace.io/home
3. MaiCoin & MAX
全台首間提供數位錢包以及加密貨幣服務的平台,
不過目前僅有提供 5 種虛擬貨幣可投資,去年七月在台北成立全台首間加密貨幣實體店面。
本身有推出數位錢包並與萊爾富合作,可至萊爾富超商繳費購買加密貨幣,
不過有不少使用者反應它的速度慢,匯差差,但實際使用上仍會因個人喜好出現差異。
MAX 是由 MaiCoin 所推出的加密貨幣交易平台,受到合法台灣監管。
註冊 Maicoin 帳號:https://www.maicoin.com/
(三) 期貨類型的加密貨幣交易所
BitMEX
和其他交易所不同,BitMEX 提供的是比特幣的「期貨」交易,
其日均交易量可達 30 億美元,遠遠超過芝加哥期貨交易所的加密貨幣期貨交易量。
本身有提供 0.025% 的掛單返佣,當你掛單(無法即時成交的訂單)的話會得到 0.025% 的回饋,若是即時買入的話則需支付 0.075% 的手續費。
需要注意的是,平台本身的出金、入金與合約結算都只支援比特幣。
(更新) BitMEX 如今已被美國政府司法提告,不宜再成為投資人選擇的平台:
註冊 BitMEX 帳號:https://www.bitmex.com/
以上列舉的是具有代表性的交易所,有興趣的可以自己再深入去調查,或者參加相關社團看看別人的評價。
以我的狀況來說,目前是使用幣安交易平台來下單投資;而如果要換成台幣的話,我會把加密貨幣從幣安匯回台灣的 ACE 交易所,然後透過 ACE 的一鍵換回台幣服務,自動匯回綁定的銀行帳戶內,整個流程迅速又簡單,滿方便的:
- 幣安完整註冊開戶教學:1分鐘快速開戶,二次驗證帳戶安全
- 幣安身份驗證教學:認證實名制,提高提現與入金額度
- 幣安入金教學:信用卡入金、錢包轉帳、C2C點對點交易、第三方平台交易
- 幣安出金教學:錢包轉帳、C2C點對點交易

八、國內外知名加密貨幣社團
以下整理一些我有參與的加密貨幣社團,不少人會在上面分享加密貨幣投資與區塊鏈的心得看法,
對這方面有興趣的人可以免費加入,明白在這圈子裡面的人主要都在討論些什麼:
- 台灣加密貨幣討論區
- Bitcoin 比特幣中文社團
- 桑幣筆記 Zombit — 關於投資比特幣、區塊鏈的那些事
- 比特幣與區塊鏈投資綜合頻道
- 動區動趨BlockTempo — 區塊鏈 / 比特幣 / 加密貨幣社群
- ICO, STO與區塊鏈的童話故事 – Blockchain項目共同研究心得,資源共享社群
- 交易所資訊 Exchange Information
- Bitcoin Forum (國外論壇)
九、結論
在投資上來說,加密貨幣算是嶄新的領域,雖然具有高年化報酬、但同時也隱含著高風險,是投機風氣頗熱絡的商品。
「幣圈一日,人間一年。」這句話並不是隨便說說的。
以我的角度來說,如果你要進行加密貨幣的投資,那在心態及觀念上建議調整到和「外匯投資」一樣。
從本質上來說,兩者都是屬於「貨幣」範疇,因此我認為擅長外匯投資的人(或者技術分析的人),會比較容易在加密貨幣投資的投資中得心應手。
如果是新手的話,建議可以多看看、多學習,不用急著一時就投資下去,甚至永遠不碰加密貨幣也無妨。
說白了,市場上有那麼多投資商品:股票、期貨、差價合約、ETF、外匯……等等,你只要能夠找到熟悉且能夠獲利的商品,就不一定要來投資加密貨幣。
我鼓勵去學習加密貨幣跟區塊鏈的知識,但把金錢投資下去則是另一回事!
「畢竟在市場上,選擇自己所熟悉的投資商品,而且能夠獲利」,這才是最重要的事情!
【免責聲明】 本文僅為教學內容,無任何投資建議。所有投資交易皆存在風險,加密貨幣和相關合約商品屬於波動性高的產品, 請謹慎投資。本文不構成任何開戶建議,請謹慎選擇具有安全監管保障的加密貨幣交易所。
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